济海云帆

• 中国船舶，逻辑：订单饱满，国企合并预期，非洲新殖民地港口建设预期。预期2~3倍，翻倍可减仓。
• 宝丰能源，月线周线趋势好，只等日线金叉。按明年的业绩，保守目标价24元。
• 这次周期股拐点出现，会套住一大批散户。做周期股一定要做跟新能源产业链沾边的，估值会重估。周期里短的是猪周期，长的20年都有，海运的大周期，就是15~20年。所以很多老股民，看到周期股有敬畏之心。
• 京东方增加了100万散户，要慢慢熬。此股股价低，估值也低，需要耐心。

• 目前看主赛道依然还是光伏、锂电。川恒股份等算主流。储能是未来的大赛道，调整好绝对是主流版块。
• 恒星科技，日线macd刚死叉，这一周肯定属于调整，最快要到3~5根绿柱。
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• 上证指数站稳3538，可以重仓。
• 联创股份今天还可以不用减仓，甚至可以加仓。
• 正泰电器，会走第二波。
• 锂电池涨多了，调整后还会涨。高景气度在整个上涨大周期中会多次回调震荡，但大逻辑是高景气度向上，所以不要偏离主赛道。
• 如果消费起来，优先考虑白酒（优先考虑五粮液、舍得）。还有个仲景食品（虽然中报不理想，但比酱油之类的好多。逻辑：因为传统覆盖盲区华南开始投入，经销商数大增。报表上库存q2还下降了20%，结合线下动销调研的结果非优势区域的经销商动销情况都不错，所以消费起动，可能能提前于行业走出周期低点。）。医药考虑医药外包（康龙化成），跌下来就买。
• 恒星科技，可以反复做到年底。保守估计，未来产能释放，有8个亿利润，给予15倍，市值120亿。
• 明年许多企业产能会陆续释放，不一定能做。有机硅能做到年底，等产能陆续释放。涨价预期没就不能碰了。没有涨价的预期，就算业绩好，也没用。这是周期股典型特征。

• 目前看风电是抢装，不要做中长线。光伏才是中长线，增量市场很大。
• 同样新能源也属于增量市场，金杯电工就是增量市场。金杯电工核心逻辑就是，得益于扁线替代圆线电机。在新能源汽车电机用扁电磁线领域具有核心技术优势。它炒的不是电缆，不是看估值。而是就是新能源车电机的未来方向。如果新能源扁线电机做出来，它的估值就会拔高。
• 新能源车替代燃油车，最大的变量亮点，就是能源从燃油变成了电池，驱动方式从从发动机变成了电机。
  而未来电机里面的革新变量就是从圆线电机变成扁线电机。特斯拉已经说了，开始要全面采用扁线电机，因为扁线电机能效高，可以提升汽车里程，也就降低了电池需要的容量。所以从2021年开始就会加速渗透了，先在高档车型中渗透，慢慢扩展到中端和低端车型中，市场预计2021年渗透率达到32%，2022年达到50%，在2025年90%以上，如果能达到这个预期的话。市场前景是非常广阔的。所以可以长期关注。龙头就是精达股份，老二就是金杯电工，另外两个就是冠城大通，长城科技。
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问：中材科技这种票PEG给多少合适？另外在算年复合增长率的时候，这只票加上2020的业绩，增长率就38%，如果去掉20年得业绩算21~23年的预期，增长率13%，这种怎么取舍呢？

答：看21年～23。如果复合增长13%就给13倍估值。一般来说给peg1～1.5以内。那么peg我们给1.4。

13×1.4＝18.2。也就是说。13倍估值～18估值。

那么他今年是业绩多少？2.03×13＝26.39  2.03×18＝36.54

也就是说，它的价格在26.39～36.54波动。

所以低于26。都属于低估。超过36。都属于高估。

如果你给安全边界更高,peg可以给1.3。估值16.9。按上面同样的算法上限是变成34.3。

中材，风电叶片、玻璃纤维及制品、锂电池隔膜三大主导产业，同时从事高压复合气瓶。这个瓶子。就是用来存储氢气。他有锂电概念。有氢概念，风电概念。锂电占比很小，和顺鑫有点类似。虽然现在占比很小。但是它的主要发展的方向。规划挺大的。前年收购湖南中锂，他是风电叶片老大。目前风电占比，接近48%，主要业务。玻璃纤维，目前占比35左右。所以锂电隔膜目前不是主业，是未来打造的三大产业之一。

听到一首叫《机器铃砍菜刀》的歌曲，听前奏还以为是翻唱歌曲，没想到，现在抄袭是抄前奏了啊……

两部电影分数都不低

《突袭》是美国和印尼合拍电影，剧情可以忽略不计，但爆燃的动作打斗场面，竟是硬撑起了整部电影。

《迷雾》的导演就是《肖生克的救赎》的导演。科幻片的壳，讲的是认性百态。没想象中好看，但也过得去。

2020年的最后一天，一大早我居然腰痛得起不来床。这是平生第一次腰有这么大的痛感。

家里那位有着多年的腰椎间盘突出引发腰痛的丰富经验，帮我也“诊断”为腰椎间盘突出引发的腰痛。

整整躺了两三天的一天夜里，突然冷醒。这是由于原来塞在身下的被子掉到床沿外了。

醒来发现本来躺两三天好一点的成果一下全没了，腰痛得更厉害了。

突然感觉腰应该就是冷到才会痛的。

想起刚买了一些暖宝宝，贴在腰痛的位置上进行热敷。

另外，另寻睡处，以防再冷到腰。就这样一个多星期后，腰痛基本就好了。